Λεωφόρος Αθηνών

Καθημερινά Σχόλια για τo ελληνικό χρηματιστήριο και τις αγορές...

Επικοινωνήστε μαζί μας

00:01 - 03/07/23

Τράπεζες ytd – Ιούνιος

Καλό μήνα και όπως κάνουμε κάθε πρώτη εργάσιμη του μήνα (αν και υπάρχει σχετικό σχόλιο στη στήλη Κυνηγός με τις αποδόσεις των μετοχών του FTSE 25), πάμε να δούμε τις σχετικές αποδόσεις των τραπεζικών μετοχών τόσο κατά τον προηγούμενο μήνα, όσο και από τις αρχές του 2023, δηλαδή κατά το πρώτο εξάμηνο του 2023, με τον τραπεζικό κλάδο να υπέρ-αποδίδει και τις τραπεζικές μετοχές να προσφέρουνε τρελές αποδόσεις:

Ομόλογα

Με το πρώτο εξάμηνο του 2023 να αποτελεί παρελθόν, πάμε να δούμε τις αποδόσεις με τις οποίες το ολοκλήρωσαν τα ελληνικά ομόλογα, παραθέτοντας παράλληλα και μερικά στατιστικά για τις σχετικές αποδόσεις ανά μήνα. Ένα δύσκολο 6μηνο για τα ομόλογα διεθνώς, με τα ελληνικά πάντως ομόλογα να τα πηγαίνουνε και αυτά (όπως και ο ΓΔ του Χ.Α.) εξαιρετικά, με μια από τις καλύτερες αποδόσεις… Αξίζει να θυμίσουμε πως στο τέλος Ιανουάριου το 10ετές ομόλογο είχε βρέθεί στο 4,29% και στο τέλος Φεβρουαρίου στο 4,42%. Και στο τέλος Ιουνίου βρέθηκε στο 3,65%.

Ιούνιος 2023

ΕΤΕ

Με καλά εβδομαδιαία κέρδη 5,49% έκλεισε η προηγούμενη για την ΕΤΕ, μια εβδομαδιαία άνοδος που είχε και τεχνική σημασία, με την κεντρική τάση να παραμένει πλήρως θετική. Ειδικότερα, η μετοχή έκλεισε την Παρασκευή στα 5,954 ευρώ (-1,59%), έχοντας διαφύγει από τις κρίσιμες στηρίξεις στα 5,50 – 5,40 και 5,30 – 5,20 ευρώ, όλες ισχυρές στηρίξεις (χαμηλότερα οι επόμενες στηρίξεις είναι στα επίπεδα των 5,00 ευρώ, 4,80 – 4,70 ευρώ και 4,40 – 4,30 ευρώ) και επιστρέφοντας και υψηλότερα των 5,80 – 5,90 ευρώ.

Σε συνέχεια με τα όσα γράφαμε για τη μετοχή τους τελευταίους μήνες, ο επόμενος – μεγάλος - στόχος θα είναι η οριστική διάσπαση των 6,00 – 6,10 ευρώ. Όπως χαρακτηριστικά γράφουμε στα τελευταία εβδομαδιαία σχόλια μας, είναι αλήθεια πως στα διαγράμματα των τραπεζικών μετοχών - κλάδου υπάρχουνε προβλήματα λόγω των όσων έχουνε συμβεί τα τελευταία περίπου 12 - 13 χρόνια. Ωστόσο προσεγγίζοντας το διάγραμμα με εναλλακτικές μεθόδους, καταλήγουμε πως διασπώντας οριστικά τις αντιστάσεις των 6,00 – 6,10 ευρώ (επόμενος στόχος), υπάρχουνε περιθώρια για ένα νέο ανοδικό trend, με σημαντικά περιθώρια ανόδου.

ΛΑΜΔΑ

Πριν από λίγο καιρό και για κάποιες εβδομάδες, χρησιμοποιούσαμε ως τίτλο το “άντε να δούμε” …. Στο ξεκίνημα μιας νέας εβδομάδας, το ίδιο θα πούμε για τη μετοχή της ΛΑΜΔΑ, που μετά από πολύ καιρό, καταγράφεται σημαντική – ουσιαστική βελτίωση της διαγραμματικής εικόνας, δημιουργώντας προσδοκίες για τη συνέχεια …

Συγκεκριμένα, η μετοχή έκλεισε στα 6,74 ευρώ (-0,15%, με υψηλό ημέρας το πρωί της Παρασκευής τα 6,88 ευρώ), με το θετικό να είναι πως η μετοχή συνεχίζει να παραμένει υψηλότερα μιας σειράς σημαντικών τεχνικών επιπέδων, κυρίως των 6,60 – 6,50 και κατ’ επέκταση των 6,35 – 6.30 και 6,00 – 5,90 ευρώ (σε αυτές τις στηρίξεις θα μείνουμε στην παρούσα φάση). Όπως έχουμε αναφέρει, παραμένοντας υψηλότερα το νέο ανοδικό trend επισημοποιείται και μάλιστα ισχυροποιείται, με επόμενους στόχους τις αντιστάσεις 7,00 και κυρίως στα 7,20 – 7,30 και 7,80 – 7,90 ευρώ και τα δύο ζεύγη πολύ ισχυρών μακροπρόθεσμων αντιστάσεων οι οποίες αν προσεγγίζονταν, θα επαναξιολογούνταν τα δεδομένα.

Τράπεζες

Κλείνοντας με τις τράπεζες και την τελευταία ειδησεογραφία.

Αντέχουν τα δανειακά χαρτοφυλάκια στις αυξήσεις των επιτοκίων και στις πληθωριστικές πιέσεις και τα μη εξυπηρετούμενα δάνεια (ΜΕΔ) ανήλθαν σε 13 δισ. ευρώ, τον Μάρτιο του 2023, μειωμένα κατά 0,2 δισ. ευρώ συγκριτικά με τον Δεκέμβριο του 2022 και κατά 95,7 δισ. ευρώ έναντι του Μαρτίου 2016 όταν και είχε καταγραφεί το υψηλότερο επίπεδο μη εξυπηρετούμενων δανείων.

Βέβαια, τα μεγέθη αυτά αφορούν εντός ισολογισμών δάνεια (προ προβλέψεων) και πιστωτικές διευκολύνσεις των ελληνικών τραπεζών και όχι τα «κόκκινα» δάνεια που βρίσκονται στα χαρτοφυλάκια των servicers.

Αξιοσημείωτη πρόοδος

Λόγω της μικρής μείωσης των υπολοίπων του συνόλου των δανείων, ο λόγος των ΜΕΔ προς το σύνολο των δανείων αυξήθηκε οριακά (Μάρτιος 2023: 8,8%, Δεκέμβριος 2022: 8,7%) ωστόσο, η πρόοδος είναι αξιοσημείωτη σε σχέση με ένα χρόνο πριν (Μάρτιος 2022: 12,1%).

Στα θετικά καταγράφεται και το γεγονός ότι το ποσοστό των εξυπηρετούμενων δανείων που παρουσιάζουν αυξημένο πιστωτικό κίνδυνο (stage 2) -βρίσκονται δηλαδή στην επικίνδυνη ζώνη- επί του συνόλου των δανείων παραμένει αμετάβλητο τον Μάρτιο του 2023 σε σχέση με τον Μάρτιο του 2022 (10,7%).

Σημειώνεται ότι σε επίπεδο ευρωζώνης ενώ ο δείκτης ΜΕΔ υποχώρησε τον Δεκέμβριο του 2022 σε σχέση με τον Δεκέμβριο του 2021 (στο 2,3% από 2,6%), το ποσοστό των εξυπηρετούμενων δανείων με αυξημένο πιστωτικό κίνδυνο (stage 2) αυξήθηκε (Δεκ 2022: 9,6%, Δεκ 2021: 9,1%).

Η διάρθρωση των ΜΕΔ

Στις τέσσερις συστημικές τράπεζες ο λόγος των ΜΕΔ προς το σύνολο των δανείων ήταν τον Μάρτιο του 2023 στο 6,4%. Σε ό,τι αφορά τη διάρθρωση των «κόκκινων» το 65% περίπου αφορά επιχειρηματικά δάνεια, το 25% περίπου στεγαστικά και το υπόλοιπο καταναλωτικά.

Επίσης, περίπου ισόποση είναι η κατανομή μεταξύ δανειακών συμβάσεων που έχουν ήδη καταγγελθεί από τις τράπεζες, δανείων αβέβαιης είσπραξης (“unlikely to pay”) και δανείων σε καθυστέρηση μεγαλύτερη των 90 ημερών τα οποία δεν έχουν ακόμη καταγγελθεί. Επισημαίνεται ότι το Μάρτιο του 2023 το σύνολο των δανείων στα οποία έχουν εφαρμοστεί ρυθμίσεις (δηλ. συμπεριλαμβανομένων εκείνων που εξυπηρετούνται κανονικά) ανερχόταν σε 10,7 δισ. ευρώ.

Επισημαίνεται ότι κατά τη διάρκεια του α΄ τριμήνου του 2023 παρατηρήθηκε καθαρή εισροή νέων ΜΕΔ σε όλα τα χαρτοφυλάκια δανείων, καθώς ο συνδυασμό αυξημένων επιτοκίων και πληθωρισμού φαίνεται ότι επηρέασε τη χρηματοοικονομική κατάσταση ορισμένων επιχειρήσεων και νοικοκυριών. Ενδεχόμενη επιδείνωση της οικονομικής δραστηριότητας δύναται να ασκήσει αυξητικές πιέσεις στο κόστος πιστωτικού κινδύνου μελλοντικά.

Παρά την αξιοσημείωτη βελτίωση της ποιότητας του ενεργητικού τα τελευταία έτη ο διοικητής της ΤτΕ Γιάννης Στουρνάρας επισημαίνει δεν πρέπει να υπάρξει εφησυχασμός, λαμβάνοντας υπόψη ότι ο δείκτη ΜΕΔ παραμένει σημαντικά υψηλότερος από τον μέσο όρο των τραπεζών της ευρωζώνης.  Παράλληλα, συνολικά το ιδιωτικό χρέος ως ποσοστό του ΑΕΠ παραμένει σε πολύ υψηλά επίπεδα και επηρεάζει αρνητικά τη δυνατότητα νέου δανεισμού και υλοποίησης επενδυτικών δράσεων.

Χρηματιστηριακό Ημερολόγιο

03 Ιουλ 2023 00:00: ΤΕΡΝΑ ΕΝΕΡΓΕΙΑΚΗ Α.Β.Ε.Τ.Ε. ( ΤΕΝΕΡΓ ) Ημερομηνία Καταβολής Μερίσματος,

03 Ιουλ 2023 00:00: PROFILE A.E.B.E. ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΚΗΣ ( ΠΡΟΦ ) Αποκοπή Μερίσματος,

03 Ιουλ 2023 00:00: FLEXOPACK Α.Ε.Β.Ε.Π. ( ΦΛΕΞΟ ) Αποκοπή Μερίσματος,

03 Ιουλ 2023 00:00: ΜΟΤΟΡ ΟΪΛ (ΕΛΛΑΣ) ΔΙΥΛΙΣΤΗΡΙΑ ΚΟΡΙΝΘΟΥ ΑΕ ( ΜΟΗΟ1 ΜΟΗ ) Ημερομηνία Καταβολής Μερίσματος,

03 Ιουλ 2023 00:00: ΒΟΓΙΑΤΖΟΓΛΟΥ ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΙΑ ( ΒΟΣΥΣ ) Αποκοπή Μερίσματος,

03 Ιουλ 2023 18:44: ΜΥΤΙΛΗΝΑΙΟΣ Α.Ε. ( ΜΥΤΙΛ ) Ημερομηνία Καταβολής Μερίσματος,

04 Ιουλ 2023 00:00: PROFILE A.E.B.E. ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΚΗΣ ( ΠΡΟΦ ) Κάτοχοι Μερίσματος,

04 Ιουλ 2023 00:00: FLEXOPACK Α.Ε.Β.Ε.Π. ( ΦΛΕΞΟ ) Κάτοχοι Μερίσματος,

04 Ιουλ 2023 00:00: ΒΟΓΙΑΤΖΟΓΛΟΥ ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΙΑ ( ΒΟΣΥΣ ) Κάτοχοι Μερίσματος,

05 Ιουλ 2023 00:00: ΕΛΤΟΝ ΔΙΕΘΝΟΥΣ ΕΜΠΟΡΙΟΥ ΑΕΒΕ ( ΕΛΤΟΝ ) Ημερομηνία Καταβολής Μερίσματος,

05 Ιουλ 2023 00:00: ΙΝΤΕΡΛΑΪΦ Α.Α.Ε.Γ.Α. ( ΙΝΛΙΦ ) Αποκοπή Μερίσματος,

05 Ιουλ 2023 00:00: TITAN CEMENT INTERNATIONAL S.A. ( TITC ) Ημερομηνία Καταβολής Μερίσματος,

05 Ιουλ 2023 00:00: HELLENiQ ENERGY Ανώνυμη Εταιρεία Συμμετοχών ( ΕΛΠΕ ) Ημερομηνία Καταβολής Μερίσματος,

05 Ιουλ 2023 00:00: ΟΤΕ Α.Ε. ( ΟΤΕ ) Αποκοπή Μερίσματος,

05 Ιουλ 2023 00:00: FOURLIS Α.Ε ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ ( ΦΡΛΚ ) Ημερομηνία Καταβολής Μερίσματος,

05 Ιουλ 2023 00:00: ATTICA BANK Α.Τ.Ε. ( ΑΤΤ ) Ετήσια Γενική Συνέλευση, ΑΘΗΝΑ

05 Ιουλ 2023 13:00: ΕΛΓΕΚΑ Α.Ε. ( ΕΛΓΕΚ ) Γενική Συνέλευση, ΔΑ 13, Ο.Τ. 31 Β΄ Φάση, 57022, ΒΙ.ΠΕ.Σίνδου, Δήμος Δέλτα Θεσσαλονίκης

05 Ιουλ 2023 16:00: JUMBO ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΕΤΑΙΡΙΑ ( ΜΠΕΛΑ ) Γενική Συνέλευση, Κύπρου αρ. 9 και Ύδρας στο Μοσχάτο Αττικής

06 Ιουλ 2023 00:00: ΙΝΤΕΡΛΑΪΦ Α.Α.Ε.Γ.Α. ( ΙΝΛΙΦ ) Κάτοχοι Μερίσματος,

06 Ιουλ 2023 00:00: ΟΤΕ Α.Ε. ( ΟΤΕ ) Κάτοχοι Μερίσματος,

06 Ιουλ 2023 10:00: ΕΛΙΝΟΙΛ Α.Ε ( ΕΛΙΝ ) Γενική Συνέλευση, ΚΗΦΙΣΙΑ ΠΗΓΩΝ 33

06 Ιουλ 2023 11:00: ΜΑΘΙΟΣ ΠΥΡΙΜΑΧΑ Α.Ε. ( ΜΑΘΙΟ ) Γενική Συνέλευση, ΕΠΙΔΑΥΡΟΥ 5 ΑΓ.Ι.ΡΕΝΤΗΣ

06 Ιουλ 2023 12:00: ATTICA BANK Α.Τ.Ε. ( ΑΤΤ ) Γενική Συνέλευση, NJV ATHENS PLAZA Λ. Βασιλέως Γεωργίου Α΄ αρ. 2, Αθήνα- Εξ αποστάσεως

06 Ιουλ 2023 15:00: LAVIPHARM Α.Ε. ( ΛΑΒΙ ) Γενική Συνέλευση, Αγίας Μαρίνας 12, Παιανία

07 Ιουλ 2023 11:00: REDS Α.Ε. ΑΝΑΠΤΥΞΗΣ ΑΚΙΝΗΤΩΝ & ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ ( ΚΑΜΠ ) Γενική Συνέλευση, Γραφεία εταιρίας "REDS Α.Ε" Ερμού 25_ Κηφισιά_14564

Συναλλαγές σε Πακέτα

Γνωστοποιήσεις συναλλαγών

29/06/23

ΓΕΝ. ΕΜΠΟΡΙΟΥ & ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΑΣ  [ ΓΕΒΚΑ ]

Kάντε Trading σε ελληνικές & ξένες μετοχές μέσω της Πλατφόρμας Συναλλαγών με την οποία το GFF συνεργάζεται (Κάντε Click και Κατεβάστε την μοναδική πλατφόρμα συναλλαγών, χωρίς καμία οικονομική υπορέωση, περιλαμβάνει και λογαριασμό "επίδειξης" - Demo).

Λήψη τώρα!!

Τα όσα αναγράφονται σε καμία περίπτωση δεν αποτελούν σύσταση για αγορά/πώληση ή διακράτηση μετοχών ή άλλων σύνθετων προϊόντων (πχ. CFD) που συνδέονται με τους συγκεκριμένους τίτλους που αναφέρονται.