Η UBS θεωρεί ότι η τεχνητή νοημοσύνη (AI) και οι συγχωνεύσεις-εξαγορές (M&A) μπορούν να προσφέρουν σημαντική πρόσθετη αξία στον κλάδο. Οι αναλυτές του οίκου εκτιμούν ότι το 2026 θα είναι η χρονιά που οι αγορές θα αποφασίσουν αν η AI και άλλες νέες τεχνολογίες θα μεταμορφώσουν την παραγωγικότητα στον πραγματικό κόσμο. Οι τράπεζες θεωρούνται υποψήφιες για βελτίωση των προοπτικών τους λόγω της δυνατότητας μείωσης κόστους και αύξησης της απόδοσης κεφαλαίου, ενώ μέχρι στιγμής αυτές οι δυνατότητες δεν έχουν αποτυπωθεί στις εκτιμήσεις του consensus ή στις αποτιμήσεις.

Η AI προσφέρει νέα εργαλεία που επηρεάζουν πλήθος εργασιών και δημιουργούν νέες αγορές, καριέρες και πηγές εσόδων. Η UBS σημειώνει ότι οι τράπεζες βρίσκονται ακόμα στα αρχικά στάδια ψηφιακού μετασχηματισμού και οι διοικήσεις δεν έχουν ακόμη αποκαλύψει πλήρως τις πιθανές μακροπρόθεσμες αλλαγές, αν και αυτή η εικόνα αρχίζει να αλλάζει.

Σύμφωνα με υπολογισμούς της McKinsey, οι τράπεζες παγκοσμίως μπορούν να μειώσουν το κόστος τους κατά 15-20% μέσω της AI και άλλων τεχνολογιών. Παρά τα ρίσκα για τα έσοδα, η UBS θεωρεί ότι η εξοικονόμηση κόστους θα προηγηθεί. Μία μείωση κόστους κατά 15% μπορεί να αυξήσει τα προ φόρων κέρδη κατά περίπου 20%, σημαντικό για έναν κλάδο που αναμένεται να εμφανίσει αύξηση κερδών 11% το 2027.

Ένας κλάδος με δείκτες κόστους/καταθέσεων και κόστους/δανείων παρόμοιους με πριν από 10 χρόνια και 2,1 εκατ. εργαζόμενους αναμένεται να επωφεληθεί σημαντικά από την πλήρη ψηφιοποίηση. Παραδείγματα από κλάδους όπως οι ελεγκτές, οι δικηγόροι και οι σύμβουλοι δείχνουν ότι ήδη αλλάζει η φύση της εργασίας, με υψηλότερο ρυθμό προσλήψεων και αποχωρήσεων και μεγαλύτερη σημασία στην εξειδίκευση.

Η UBS αναφέρει τις περιπτώσεις της NatWest, όπου το 81% των πελατών χρησιμοποιούν μόνο ψηφιακές υπηρεσίες και οι ενεργοί χρήστες στο mobile φτάνουν τα 11,3 εκατ. από συνολικά 19 εκατ. πελάτες, με το 97% των αναγκών να καλύπτεται ψηφιακά, και της Monzo, που με 4.000 υπαλλήλους εξυπηρετεί 12-14 εκατ. πελάτες.

Με δεδομένες τις πιέσεις στα έσοδα λόγω κατακερματισμού των υπηρεσιών, αύξησης των neobanks και της επερχόμενης AI, οι μεγαλύτερες τράπεζες αναμένεται να επικεντρωθούν στη βελτίωση της παραγωγικότητάς τους βραχυπρόθεσμα, καταλήγει η UBS.